투자보고서
[아이센스(099190)/ BUY(유지) / TP 3.7만 원(유지)/ 다올 의료기기 박종현]
★ 순항 중
▶️ 동사는 디지털 헬스케어 사업자 및 제약사에게 ODM/OEM 제공하는 전문 업체로 발돋움 예정
▶️ 9/11일 국내 CGM 출시. 유럽 파트너사 계약 또한 2024E 출시를 앞두고 체결될 예정. 9/20일 카카오헬스케어와 공급 계약 체결, 카카오헬스케어 디지털 혈당관리 서비스는 4 Q23 E 출시 예정. 2024E 카카오 헬스케어 및 유럽 공급 계약으로 CGM 매출액 200억 원으로 상향 조정
▶️ 3Q23E 매출액 794억 원(YoY +15.9%)으로 AgaMatrix 인수 연결 효과에 따른 미국 매출액 증가가 주효. 다만, AgaMatrix 인수 지급 수수료 및 CGM 초기 생산 비용으로 영업이익 47억 원(YoY +24.5%) 전망
▶️ 케어센스 2.0에 대한 탐색 임상 개시. 2024E 확증 임상에 진입하여 2025E 품목 허가 목표. 관계사 케어메디 인슐린 패치 2023E 중 국내 식약처 품목 허가 예정. 적정주가 3.7만원 및 투자의견 BUY 유지
* 보고서 원문 및 컴플라이언스 < https://bit.ly/3ETz6ng >
[NH/이화정] 엔터테인먼트산업
■ 엔터테인먼트산업 - 더욱 커지는 스테이지
▶️ 초동 100만장 달성에 놀라워하던 시절이 엊그제 같은데, 5세대 K팝 신인들은 데뷔 앨범부터 초동 100만 장을 달성 중입니다. 1·2세대가 아시아 시장을 열고, 3·4세대가 서구권 시장을 열어둔 덕에 낙수효과를 누리는 것입니다. 초동 판매량 신기록 경신과 공연 매진 뉴스가 쏟아지는 현재, K팝은 성장 여력은 얼마나 남았을까요? 음반도 공연도 성장 여력 높지만 당사는 음원 성장이 가장 기대됩니다. 지금까지는 비교적 주목받지 못했지만, 음반 대비 4배 큰 시장을 가지고 있는 만큼 업사이드 충분합니다.
▷하이브 - 미국 시장에 스며드는 중 [Buy 유지, TP: 370,000원 유지]
▷ 에스엠 - 정도를 걷고 있다 [Buy 유지, TP: 170,000원 유지]
▷ JYP Ent. - 미국 걸그룹 VCHA 데뷔 [Buy 유지, TP: 160,000원 유지]
▷ 와이지엔터테인먼트 - 행동보다 말이 필요한 시점 [Buy 유지, TP: 105,000원 유지]
전체 리포트 다운로드 ☞ https://m.nhqv.com/c/83vn0